Cara Menggunakan Platform DeFi (Keuangan Terdesentralisasi)

1. Tinjauan Umum DeFi

Decentralized Finance, yang biasa dikenal dengan DeFi, adalah pendekatan inovatif terhadap sistem keuangan yang memanfaatkan Teknologi blockchain untuk melewati perantara keuangan tradisional seperti bank, brokers, atau bursa. Alih-alih bergantung pada otoritas terpusat, DeFi beroperasi dalam lingkungan yang terdesentralisasi, yang memungkinkan pengguna untuk terlibat dalam transaksi keuangan secara langsung, dengan cara peer-to-peer, menggunakan kontrak pintar. DeFi membuka peluang bagi siapa pun yang memiliki koneksi internet untuk mengakses layanan keuangan, dari perdagangan dan pinjaman untuk meminjam dan memperoleh bunga, tanpa kendala geografis atau peraturan.

1.1. Apa itu DeFi?

DeFi adalah istilah umum yang mencakup berbagai macam layanan dan produk keuangan terdesentralisasi, yang semuanya beroperasi pada platform blockchain publik. Pada intinya, DeFi adalah sistem keuangan yang beroperasi tanpa perantara, yang memungkinkan pengguna untuk mengakses layanan keuangan melalui aplikasi terdesentralisasi (dApps). DApps ini berfungsi pada jaringan blockchain seperti Ethereum, di mana kontrak pintar secara otomatis menegakkan aturan dan ketentuan perjanjian keuangan.

Karakteristik utama DeFi meliputi:

• Desentralisasi:Tidak seperti keuangan tradisional, di mana otoritas pusat mengendalikan dan mengawasi transaksi, DeFi menggunakan jaringan blockchain yang terdesentralisasi untuk mencatat dan memverifikasi transaksi, memastikan tidak ada entitas tunggal yang memiliki kendali atas sistem tersebut.
• Transparansi: Transaksi DeFi transparan dan dicatat secara publik di blockchain, yang memungkinkan pengguna untuk memverifikasi dan mengaudit operasi secara independen.
• Aksesibilitas :Aplikasi DeFi terbuka bagi siapa saja yang memiliki akses internet, membuat layanan keuangan lebih inklusif.
• Programabilitas: Kontrak pintar di DeFi sepenuhnya dapat diprogram, memungkinkan terciptanya instrumen dan perjanjian keuangan yang kompleks.

1.2. Manfaat Menggunakan Platform DeFi

Meningkatnya penggunaan DeFi terutama disebabkan oleh berbagai manfaat yang ditawarkannya dibandingkan sistem keuangan tradisional. Meskipun platform DeFi dapat mereplikasi sebagian besar layanan keuangan tradisional, platform ini memberikan manfaat tambahanvantageyang meningkatkan otonomi pengguna dan kontrol atas aset keuangan.

1. Eliminasi perantara:DeFi menghilangkan kebutuhan akan lembaga pihak ketiga seperti bank, brokers, atau pemroses pembayaran, yang mengarah ke transaksi yang lebih cepat, biaya yang lebih rendah, dan berkurangnya rintangan administratif.
2. Aksesibilitas global: DeFi terbuka bagi siapa saja yang memiliki koneksi internet, terlepas dari lokasi geografis mereka. Hal ini khususnya bermanfaat bagi mereka yang berada di wilayah dengan akses terbatas atau tidak dapat diandalkan ke layanan perbankan tradisional.
3. Kontrol penuh atas aset: Dalam DeFi, pengguna memiliki kendali penuh atas aset mereka, yang disimpan dalam dompet non-penahanan, yang berarti bahwa mereka adalah satu-satunya yang memiliki akses ke kunci pribadi mereka.
4. Keamanan yang ditingkatkan: DeFi memanfaatkan teknologi blockchain, yang menyediakan tingkat keamanan lebih tinggi daripada sistem keuangan terpusat, karena setiap transaksi dicatat dalam blockchain, sehingga menyulitkan pelaku jahat untuk mengubah atau merusak catatan.
5. Transparansi dan kepercayaan: Semua transaksi pada platform DeFi dicatat pada blockchain publik, yang memungkinkan transparansi penuh. Pengguna dapat memverifikasi setiap transaksi, yang membangun sistem tanpa kepercayaan di mana pengguna tidak perlu bergantung pada niat baik perantara.
6. Kemampuan pemrograman dan otomatisasi:Melalui kontrak pintar, DeFi memungkinkan pelaksanaan otomatis perjanjian dan protokol keuangan yang kompleks, mengurangi kebutuhan intervensi manual dan meningkatkan efisiensi.

2. Memahami Dasar-dasarnya

Untuk memahami sepenuhnya potensi Decentralized Finance (DeFi), penting untuk memahami komponen dasar ekosistem tersebut. Komponen tersebut meliputi dompet DeFi, token, dan kontrak pintar. Masing-masing elemen ini memainkan peran penting dalam cara DeFi beroperasi dan cara pengguna berinteraksi dengan aplikasi terdesentralisasi (dApps).

2.1. Dompet DeFi: Jenis dan Cara Memilihnya

Dompet DeFi adalah gerbang menuju ekosistem keuangan yang terdesentralisasi. Tidak seperti dompet tradisional yang biasanya bersifat kustodian (artinya dikendalikan oleh lembaga), dompet DeFi bersifat non-kustodian. Hal ini memberi pengguna kendali penuh atas aset dan kunci pribadi mereka, sehingga mereka dapat berpartisipasi dalam ruang DeFi tanpa perantara.

Jenis Dompet DeFi

Ada beberapa jenis dompet DeFi yang tersedia, masing-masing menawarkan tingkat keamanan, kenyamanan, dan kontrol yang berbeda. Jenis utama dompet DeFi meliputi:

• Dompet Panas: Dompet berbasis perangkat lunak yang selalu terhubung ke internet. Dompet ini biasanya berbasis browser atau aplikasi seluler. Dompet panas nyaman untuk transaksi yang sering dilakukan tetapi lebih rentan terhadap peretasan karena selalu online. Dompet panas yang populer meliputi MetaMask, Trust Wallet, dan Coinbase Wallet.
• Dompet Dingin: Dompet dingin adalah dompet perangkat keras yang tetap offline kecuali Anda menghubungkannya ke perangkat, sehingga lebih aman daripada dompet panas. Karena offline, dompet ini sangat tahan terhadap upaya peretasan, sehingga ideal untuk menyimpan sejumlah besar cryptocurrencies jangka panjang. Contohnya termasuk Ledger dan Trezor.
• Dompet HandphoneDompet seluler adalah aplikasi yang dirancang untuk ponsel pintar. Dompet ini mudah digunakan, sehingga cocok untuk transaksi harian. Namun, dompet ini mungkin tidak memiliki beberapa fitur canggih yang tersedia di jenis dompet lainnya. Contohnya termasuk Argent dan Rainbow Wallet.
• Dompet Peramban: Dompet ini berfungsi sebagai ekstensi peramban, yang memungkinkan pengguna berinteraksi langsung dengan dApps. Dompet ini merupakan opsi paling populer untuk berinteraksi dengan aplikasi DeFi. MetaMask merupakan contoh dompet peramban yang terkenal.

Cara Memilih Dompet DeFi yang Tepat

Saat memilih dompet DeFi, ada beberapa faktor yang perlu dipertimbangkan tergantung pada kebutuhan Anda:

1. Security: Jika keamanan menjadi perhatian utama Anda, dompet dingin (dompet perangkat keras) adalah pilihan terbaik. Namun, jika Anda lebih suka kemudahan akses dan transaksi yang sering, dompet panas mungkin cukup, tetapi dengan langkah-langkah keamanan tambahan seperti autentikasi dua faktor (2FA) atau autentikasi biometrik.
2. Kemudahan penggunaan:Untuk pemula, dompet yang mudah digunakan seperti dompet seluler atau browser dapat menyederhanakan proses interaksi dengan platform DeFi.
3. Kompatibilitas dengan Protokol DeFi: Tidak semua dompet kompatibel dengan setiap aplikasi DeFi atau jaringan blockchain. Pastikan dompet yang Anda pilih mendukung dApps atau protokol DeFi yang ingin Anda gunakan, seperti dApps berbasis Ethereum atau dukungan multi-rantai untuk jaringan seperti Binance Smart Chain atau Polygon.
4. Kontrol atas Kunci PribadiDompet DeFi harus bersifat non-custodial, artinya Anda memiliki kendali penuh atas kunci pribadi Anda. Selalu pilih dompet yang memungkinkan Anda mengelola kunci pribadi tanpa bergantung pada layanan pihak ketiga.
5. Opsi Pencadangan dan Pemulihan: Cari dompet yang menyediakan proses pencadangan dan pemulihan yang aman, seperti frasa awal, jika dompet Anda hilang atau disusupi.

2.2. Token DeFi: Jenis dan Fungsinya

Token DeFi merupakan komponen inti dari keuangan terdesentralisasi. Token ini mewakili berbagai aset dan penting untuk berpartisipasi dalam ekosistem DeFi. Token ini digunakan dalam berbagai cara, mulai dari perdagangan dan pinjaman hingga tata kelola dan staking.

Jenis-jenis Token DeFi

1. Token Utilitas: Token ini menyediakan akses ke layanan tertentu dalam protokol DeFi. Misalnya, UNI adalah token asli Uniswap, dan pemegangnya dapat menggunakannya untuk berpartisipasi dalam tata kelola atau untuk membayar layanan di platform.
2. Token Pemerintahan: Token tata kelola memberi pemegang hak untuk memberikan suara pada keputusan tentang masa depan protokol DeFi. Contohnya termasuk COMP (Compound) dan AAVE (Aave), di mana pemegang token dapat mengusulkan dan memberikan suara pada perubahan, seperti pembaruan protokol atau perubahan parameter.
3. Stablecoin: Ini adalah mata uang kripto yang dipatok pada aset stabil seperti dolar AS atau mata uang fiat lainnya. Stablecoin memainkan peran penting dalam DeFi karena memberikan stabilitas di pasar yang dikenal kerianganStablecoin yang populer termasuk USDC (USD Koin), DAI (stablecoin terdesentralisasi), dan USDT (Tether).
4. Token Keamanan:Token ini mewakili kepemilikan aset dunia nyata yang mendasarinya, seperti saham or real estate, dan harus mematuhi persyaratan peraturan. Meskipun tidak umum di DeFi, token keamanan menawarkan jembatan antara keuangan tradisional dan keuangan terdesentralisasi.
5. Likuiditas Token Penyedia (LP): Saat pengguna menyediakan likuiditas ke bursa terdesentralisasi (DEX) atau protokol peminjaman, mereka menerima token LP sebagai imbalannya. Token ini mewakili bagian mereka dari kumpulan likuiditas dan dapat digunakan untuk mengklaim biaya atau hadiah.

Fungsi Token DeFi

Token DeFi melayani berbagai tujuan dalam ekosistem:

• Alat pembayaran:Sama seperti mata uang tradisional, token DeFi dapat traded, digunakan untuk membayar biaya, atau ditukar dengan barang dan jasa dalam ekosistem DeFi.
• Pertanian hasil dan mempertaruhkan: Token DeFi dapat dipertaruhkan atau disediakan sebagai likuiditas dalam pertanian hasil untuk mendapatkan hadiah, menghasilkan pendapatan pasif bagi pengguna.
• Governance: Token tata kelola memungkinkan pengguna untuk turut bersuara dalam proses pengambilan keputusan pada platform yang terdesentralisasi, yang secara efektif mendesentralisasikan kendali dan memberi pengguna saham dalam masa depan protokol.
• Akses terhadap layanan keuangan: Token seperti stablecoin menyediakan aset stabil yang dapat digunakan untuk peminjaman, peminjaman, dan layanan keuangan lainnya tanpa terpapar pada volatilitas mata uang kripto lainnya.

2.3. Kontrak Cerdas: Cara Kerjanya di DeFi

Kontrak pintar adalah tulang punggung DeFi, yang memungkinkan aplikasi terdesentralisasi berfungsi tanpa perantara. Kontrak pintar adalah kontrak yang dapat dijalankan sendiri dengan ketentuan perjanjian yang ditulis langsung ke dalam kode. Kontrak ini secara otomatis menegakkan aturan dan menjalankan tindakan saat kondisi yang telah ditentukan terpenuhi.

Dalam DeFi, kontrak pintar bertanggung jawab untuk:

1. Mengotomatiskan transaksi: Baik itu memperdagangkan aset, meminjamkan dana, atau mengumpulkan bunga, kontrak pintar secara otomatis menjalankan transaksi berdasarkan kondisi yang telah ditetapkan. Misalnya, dalam protokol pinjaman seperti Compound, kontrak pintar memastikan bahwa peminjam menyediakan agunan yang cukup sebelum pinjaman diberikan.
2. Interaksi tanpa kepercayaan: Kontrak pintar menghilangkan kebutuhan akan kepercayaan antar pihak. Pengguna tidak perlu bergantung pada perantara untuk menegakkan ketentuan perjanjian, karena kontrak itu sendiri diprogram untuk melaksanakan tindakan yang disepakati.
3. Transparansi dan kekekalan: Semua tindakan yang diambil oleh kontrak pintar dicatat pada blockchain, sehingga menjadikannya transparan dan tidak dapat diubah. Setelah kontrak diterapkan, kontrak tersebut tidak dapat diubah, sehingga integritas ketentuan kontrak terjamin.

3. Produk dan Layanan Utama DeFi

Ekosistem DeFi menawarkan berbagai macam layanan dan produk keuangan yang meniru, meningkatkan, atau berinovasi melampaui keuangan tradisional. Beberapa produk DeFi yang paling populer termasuk bursa terdesentralisasi (DEX), platform peminjaman dan peminjaman, yield farming, dan staking. Setiap layanan ini menyediakan peluang unik bagi pengguna untuk trade, memperoleh, dan mengelola aset digital mereka tanpa bergantung pada lembaga terpusat.

3.1. Bursa Terdesentralisasi (DEX): Cara Membeli dan Menjual Mata Uang Kripto

Bursa terdesentralisasi (DEX) adalah platform yang memungkinkan pengguna untuk trade mata uang kripto secara langsung satu sama lain tanpa memerlukan otoritas pusat atau perantara. Alih-alih mengandalkan buku pesanan tradisional seperti bursa terpusat (CEX), DEX menggunakan kontrak pintar dan mekanisme pembuatan pasar otomatis (AMM) untuk mencocokkan pembeli dan penjual.

Bagaimana DEX Bekerja

DEX beroperasi sepenuhnya pada blockchain, dan kontrak pintar menanganinya trade eksekusi, harga, dan manajemen likuiditas. Salah satu jenis DEX yang paling umum adalah sistem otomatis market maker (AMM) DEX, yang menggunakan algoritma untuk menentukan harga aset berdasarkan penawaran dan permintaan. Uniswap, misalnya, adalah DEX AMM yang populer di mana pengguna menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan dan memperoleh biaya sebagai imbalannya.

• Kolam likuiditas:Daripada mencocokkan pembeli dengan penjual secara individu, DEX mengandalkan kumpulan likuiditas, di mana pengguna menyumbangkan pasangan aset untuk memfasilitasi trades. Sebagai imbalan atas penyediaan likuiditas, para pengguna ini, yang dikenal sebagai penyedia likuiditas (LP), memperoleh bagian dari biaya perdagangan yang dihasilkan oleh platform.
• Pasangan perdagangan: Kepada trade Pada DEX, pengguna harus menukar satu token dengan token lain, biasanya melalui pasangan perdagangan yang telah ditentukan sebelumnya. Misalnya, pada Uniswap, pasangan perdagangan yang umum adalah ETH/DAI, di mana pengguna dapat menukar Ether (ETH) dengan stablecoin DAI.

AdvantagePenggunaan DEX

1. Desentralisasi: Karena DEX bersifat non-kustodian dan tidak bergantung pada otoritas pusat, DEX menawarkan otonomi dan keamanan yang lebih besar kepada pengguna. Tidak ada satu entitas pun yang mengendalikan platform, dan pengguna memegang kendali penuh atas dana mereka.
2. keadaan tanpa nama:DEX umumnya tidak mengharuskan pengguna untuk memberikan informasi pribadi atau melalui prosedur kenali pelanggan Anda (KYC), menawarkan lebih banyak privasi daripada bursa terpusat.
3. Aksesibilitas global: DEX dapat diakses oleh siapa saja yang memiliki dompet DeFi dan koneksi internet, menyediakan layanan keuangan ke wilayah-wilayah di mana akses ke bursa tradisional mungkin dibatasi.
4. Biaya lebih rendah: Dengan menghilangkan perantara, DEX sering kali memiliki biaya transaksi yang lebih rendah dibandingkan dengan bursa terpusat, meskipun biaya gas pada jaringan blockchain seperti Ethereum masih dapat berfluktuasi.

Tantangan Penggunaan DEX

Meskipun iklan merekavantages, DEX menghadapi beberapa tantangan. Likuiditas terkadang dapat dibatasi, terutama untuk token yang kurang populer, yang dapat mengakibatkan kelicinan (perbedaan antara harga yang diharapkan dari trade dan harga sebenarnya). Selain itu, pengguna bertanggung jawab penuh untuk mengelola kunci pribadi dan dompet mereka, sehingga keamanan dan pengetahuan tentang sistem menjadi sangat penting.

3.2. Platform Peminjaman dan Peminjaman: Memahami Suku Bunga dan Agunan

Platform peminjaman dan peminjaman merupakan komponen mendasar lain dari DeFi. Platform ini memungkinkan pengguna untuk meminjamkan mata uang kripto mereka kepada orang lain atau meminjam mata uang kripto dengan memberikan agunan, semuanya difasilitasi oleh kontrak pintar.

Cara Kerja DeFi Lending

Platform pinjaman DeFi, seperti Aave dan Compound, memungkinkan pengguna untuk meminjamkan aset digital mereka dengan imbalan bunga. Saat pengguna meminjamkan aset, mereka berkontribusi pada kumpulan likuiditas, yang dapat digunakan peminjam untuk mengambil pinjaman. Suku bunga ditentukan secara algoritmik, berdasarkan penawaran dan permintaan untuk setiap aset.

• Pinjaman yang dijaminkan: Sebagian besar pinjaman DeFi memiliki agunan berlebih, yang berarti peminjam harus menyetorkan nilai agunan lebih besar daripada yang mereka pinjam. Misalnya, jika seorang peminjam ingin mengambil pinjaman senilai $100 dari cryptocurrency, mereka mungkin perlu memberikan agunan senilai $150 atau lebih untuk mengamankan pinjaman.
• Suku bunga stabil vs. suku bunga variabel:Beberapa platform DeFi menawarkan opsi untuk memilih antara suku bunga stabil, yang ditetapkan selama jangka waktu pinjaman, dan suku bunga variabel, yang berfluktuasi berdasarkan kondisi pasar.

Risiko dan Manfaat Pinjaman DeFi

1. Mendapatkan bunga: Pemberi pinjaman dapat memperoleh suku bunga yang kompetitif dengan mendepositokan aset mereka ke dalam protokol pinjaman, dengan pengembalian yang seringkali lebih tinggi daripada yang ditawarkan oleh bank tradisional.
2. Pinjaman instan: Peminjam dapat mengakses pinjaman hampir seketika tanpa proses persetujuan panjang yang umum dalam keuangan tradisional. Semua persyaratan pinjaman dikodekan ke dalam kontrak pintar, yang dijalankan secara otomatis saat persyaratan terpenuhi.
3. Risiko likuidasi: Jika nilai agunan peminjam turun di bawah ambang batas tertentu (akibat fluktuasi harga), agunan tersebut dapat dicairkan secara otomatis untuk menutupi pinjaman. Hal ini membuat peminjam harus memantau nilai agunan mereka secara ketat.
4. Risiko gagal bayar: Karena pinjaman dijamin dengan agunan, risiko gagal bayar diminimalkan. Namun, risiko kontrak pintar dan Volatilitas pasar masih bisa memberikan tantangan.

3.3. Yield Farming: Cara Mendapatkan Imbalan dengan Menyediakan Likuiditas

Pertanian hasil adalah DeFi strategi di mana pengguna menyediakan likuiditas ke platform terdesentralisasi dengan imbalan imbalan, biasanya dalam bentuk token tambahan. Yield farming telah menjadi cara populer bagi peserta DeFi untuk memperoleh pendapatan pasif, tetapi juga disertai risiko.

Bagaimana Cara Kerja Pertanian Hasil

Dalam yield farming, pengguna menyimpan mata uang kripto mereka ke dalam kumpulan likuiditas di platform DeFi seperti Uniswap, SushiSwap, atau Curve Finance. Kumpulan ini memfasilitasi perdagangan di platform dan menghasilkan biaya. Sebagai imbalannya, penyedia likuiditas (LP) memperoleh sebagian dari biaya perdagangan dan juga dapat menerima imbalan dalam bentuk token tata kelola atau utilitas, seperti UNI atau SUSHI.

• APY (Hasil Persentase Tahunan):Hadiah untuk yield farming sering dihitung sebagai APY, yang memperhitungkan bunga dan bunga majemuk. Beberapa yield farming strategi menawarkan APY yang sangat tinggi, meskipun dapat berfluktuasi berdasarkan kondisi pasar dan permintaan aset pool.
• Token penyedia likuiditas (LP): Saat pengguna menyumbangkan likuiditas, mereka menerima token LP, yang mewakili bagian mereka dari kumpulan tersebut. Token LP ini sering kali dapat dipertaruhkan dalam protokol DeFi lain untuk mendapatkan hadiah tambahan, praktik yang dikenal sebagai “penambangan likuiditas.”

Risiko dan Pertimbangan

1. Kerugian yang tidak permanen: Hal ini terjadi ketika nilai aset dalam kumpulan likuiditas berbeda dari harga di luar kumpulan. Sementara LP masih memperoleh biaya, nilai token mereka dapat menurun dibandingkan dengan hanya menyimpannya.
2. Risiko kontrak pintar: Seperti halnya protokol DeFi lainnya, yield farming bergantung pada kontrak pintar. Jika kontraknya cacat atau diretas, penyedia likuiditas dapat kehilangan dana mereka.
3. Volatilitas tinggi: Beberapa peluang yield farming menawarkan keuntungan yang sangat tinggi tetapi terikat pada token yang mudah berubah. Imbalan yang tinggi sering kali disertai dengan risiko yang sama tingginya.

3.4. Staking: Cara Mendapatkan Hadiah dengan Memegang Mata Uang Kripto

Staking adalah proses berpartisipasi dalam mekanisme konsensus blockchain proof-of-stake (PoS) dengan mengunci token dalam jaringan. Dengan melakukan staking token, pengguna membantu mengamankan jaringan, memvalidasi transaksi, dan sebagai gantinya, menerima hadiah.

Bagaimana Staking Bekerja

Dalam blockchain proof-of-stake, seperti Ethereum 2.0, pengguna dapat mempertaruhkan token mereka untuk menjadi validator atau mendelegasikan token mereka kepada validator. Validator bertanggung jawab untuk mengonfirmasi transaksi dan menambahkan blok baru ke blockchain. Semakin banyak token yang dipertaruhkan pengguna, semakin tinggi peluang untuk dipilih untuk memvalidasi blok berikutnya.

• Hadiah: Para staker diberi hadiah berupa token baru dan biaya transaksi. Hadiah didistribusikan secara proporsional dengan jumlah token yang dipertaruhkan.
• Periode penguncian:Beberapa protokol staking mengharuskan pengguna untuk mengunci token mereka untuk jangka waktu tertentu, dimana token tersebut tidak dapat ditarik atau traded.

Manfaat dan Risiko Staking

1. Penghasilan pasif: Staking menyediakan sumber pendapatan tetap bagi pemegang mata uang kripto jangka panjang karena mereka dapat memperoleh imbalan hanya dengan menyimpan dan mempertaruhkan aset mereka.
2. Mendukung keamanan jaringan: Dengan mempertaruhkan token, pengguna membantu mengamankan blockchain, membuatnya lebih tahan terhadap serangan.
3. Risiko likuiditas: Mengunci token untuk jangka waktu yang lama dapat membuat pengguna menghadapi risiko likuiditas, terutama jika nilai token yang dipertaruhkan turun selama periode penguncian.
4. Risiko validator:Mendelegasikan token kepada validator mengandung beberapa risiko, karena validator yang berperilaku buruk dapat mengakibatkan penalti dan mengurangi hadiah yang diperoleh staker.

4. Memilih Platform DeFi yang Tepat

Dengan maraknya aplikasi dan layanan keuangan terdesentralisasi (DeFi), memilih platform DeFi yang tepat bisa jadi hal yang sulit, terutama bagi pemula. Setiap platform menawarkan fitur, manfaat, dan risiko yang berbeda. Memahami faktor-faktor utama yang perlu dipertimbangkan dan mengetahui beberapa platform yang paling populer akan membantu pengguna membuat keputusan yang tepat yang sesuai dengan kebutuhan dan tujuan mereka.

4.1. Faktor yang Perlu Dipertimbangkan: Keamanan, Biaya, Antarmuka Pengguna, dan Token yang Didukung

Saat memilih platform DeFi, beberapa faktor penting perlu dipertimbangkan untuk memastikan Anda menggunakan platform yang aman, mudah digunakan, dan hemat biaya.

Security

Keamanan bisa dibilang merupakan faktor paling penting saat memilih platform DeFi. Karena DeFi beroperasi secara terdesentralisasi, pengguna bertanggung jawab untuk menjaga aset mereka. Tidak seperti sistem keuangan tradisional, tidak ada otoritas pusat atau asuransi jika terjadi kerugian.

1. Audit dan kode ulasan: Platform DeFi yang bereputasi baik sering kali menjalani audit keamanan independen untuk memastikan bahwa kontrak pintar mereka bebas dari kerentanan. Sebelum menggunakan platform, periksa apakah platform tersebut telah diaudit oleh firma yang bereputasi baik seperti CertiK atau ConsenSys Diligence.
2. Risiko kontrak pintar: Karena semua platform DeFi beroperasi pada kontrak pintar, bug atau eksploitasi dalam kontrak ini dapat mengakibatkan kerugian yang signifikan. Platform yang telah diperiksa secara menyeluruh oleh komunitas atau memiliki sejarah keamanan yang panjang umumnya lebih aman.
3. Reputasi dan transparansi: Platform dengan reputasi kuat di komunitas DeFi, rekam jejak komunikasi transparan yang baik, dan dokumentasi yang jelas biasanya lebih dapat diandalkan.

Biaya

Biaya transaksi, atau "biaya gas," merupakan pertimbangan utama, terutama bagi pengguna yang sering bertransaksi. Di jaringan Ethereum, misalnya, biaya gas dapat berfluktuasi sangat besar, sering kali naik selama periode permintaan tinggi. Beberapa platform DeFi mengenakan biaya tambahan untuk layanan seperti peminjaman, pemberian pinjaman, atau perdagangan.

1. Biaya gas: Cari platform pada jaringan dengan biaya gas yang lebih rendah, seperti Binance Smart Chain (BSC), Polygon, atau Avalanche, jika Anda khawatir tentang biaya transaksi. Solusi Layer 2 pada Ethereum, seperti Arbitrum dan Optimism, juga menawarkan biaya yang lebih rendah.
2. Biaya platform: Banyak platform DeFi mengenakan biaya kecil untuk menggunakan layanan mereka, seperti biaya transaksi di bursa terdesentralisasi atau biaya layanan di platform peminjaman. Biaya ini dapat sangat bervariasi antar platform, jadi penting untuk membandingkan sebelum memilih.

Antarmuka Pengguna (UI) dan Pengalaman Pengguna (UX)

Antarmuka dan pengalaman pengguna dapat memengaruhi kemudahan Anda dalam menavigasi platform secara signifikan. Bagi pengguna baru, platform dengan antarmuka intuitif dan alur kerja sederhana lebih cocok.

1. Mudah digunakan: Platform dengan UI yang dirancang dengan baik, navigasi yang mudah, dan panduan atau tutorial yang bermanfaat sering kali lebih disukai, terutama bagi pengguna yang baru mengenal DeFi. Beberapa platform, seperti Aave atau Uniswap, memiliki desain yang sederhana dan mudah digunakan, sehingga dapat diakses bahkan oleh pemula.
2. Dukungan pelanggan dan sumber daya:Meskipun platform DeFi terdesentralisasi dan sering kali tidak memiliki dukungan pelanggan formal, platform dengan dokumentasi yang luas, FAQ, dan forum komunitas yang aktif dapat membantu pengguna memecahkan masalah.

Token dan Protokol yang Didukung

Platform DeFi yang berbeda mendukung token dan jaringan blockchain yang berbeda. Pastikan platform yang Anda pilih kompatibel dengan token yang ingin Anda gunakan atau investasikan.

1. Dukungan multi-rantai:Beberapa platform, seperti SushiSwap dan Aave, mendukung beberapa blockchain, yang memungkinkan pengguna berinteraksi dengan berbagai ekosistem, seperti Ethereum, Binance Smart Chain, dan Polygon. Hal ini dapat memberi pengguna lebih banyak fleksibilitas dalam investasi strategi.
2. Varietas token:Jika Anda berencana untuk trade atau berinvestasi pada token tertentu, periksa apakah platform mendukung token tersebut. Platform DeFi yang populer cenderung menawarkan berbagai macam token, tetapi token yang lebih kecil atau lebih khusus mungkin hanya tersedia di platform tertentu.

4.2. Platform DeFi Populer: Tinjauan Singkat

Beberapa platform DeFi telah memantapkan diri sebagai pemimpin dalam ekosistem, masing-masing menawarkan produk dan layanan yang unik. Berikut ini ikhtisar beberapa platform DeFi paling populer, yang dikenal karena keamanannya, basis pengguna, dan berbagai fiturnya.

Tidak bertukar tempat

Tidak bertukar tempat adalah salah satu bursa terdesentralisasi (DEX) paling terkenal, dibangun di atas blockchain Ethereum. Bursa ini menggunakan sistem pembuat pasar otomatis (AMM) yang memungkinkan pengguna untuk trade mata uang kripto langsung dari dompet mereka, tanpa memerlukan perantara. Uniswap telah diadopsi secara luas karena kemudahan penggunaannya, dukungan token yang luas, dan kumpulan likuiditas yang besar.

Fitur utama:

• Perdagangan berbasis AMM, di mana pengguna menyediakan likuiditas.
• Mendukung berbagai macam token ERC-20.
• Tata kelola melalui token UNI.

Aave

Aave adalah platform pinjaman dan peminjaman terdesentralisasi yang memungkinkan pengguna mendapatkan bunga atas pinjaman mereka kripto aset atau meminjamnya. Aave mendukung berbagai mata uang kripto dan menawarkan fitur inovatif seperti pinjaman kilat (pinjaman instan tanpa agunan) dan kemampuan untuk beralih antara suku bunga tetap dan variabel.

Fitur utama:

• Pinjaman dan peminjaman dengan agunan berlebih.
• Pinjaman kilat untuk arbitrase dan strategi DeFi.
• Tata kelola melalui token AAVE.

Senyawa

Senyawa adalah platform peminjaman dan peminjaman populer lainnya, mirip dengan Aave, tetapi dengan antarmuka yang lebih mudah dipahami. Pengguna dapat menyediakan aset untuk mendapatkan bunga atau meminjam dengan agunan. Suku bunga di Compound ditentukan secara algoritmik berdasarkan penawaran dan permintaan.

Fitur utama:

• Suku bunga ditentukan secara algoritmik.
• Mendukung berbagai mata uang kripto, termasuk stablecoin.
• Tata kelola melalui token COMP.

Tukar Sushi

Tukar Sushi SushiSwap berawal sebagai cabang dari Uniswap, tetapi sejak saat itu telah berkembang menjadi platform DeFi yang memiliki banyak sisi. Selain menjadi bursa terdesentralisasi (DEX), SushiSwap menawarkan layanan yield farming, staking, dan lending. SushiSwap mendukung beberapa jaringan blockchain, sehingga dapat diakses oleh pengguna di luar Ethereum.

Fitur utama:

• Pertukaran terdesentralisasi berbasis AMM.
• Dukungan multi-rantai (Ethereum, Binance Smart Chain, Polygon, dll.).
• Hasil pertanian dan opsi pertaruhan.

Keuangan Kurva

Keuangan Kurva adalah bursa terdesentralisasi yang dirancang khusus untuk perdagangan stablecoin. Lingkungan dengan slippage rendah menjadikannya platform yang sangat baik bagi mereka yang ingin menukar stablecoin atau trade aset dengan fluktuasi harga minimal.

Fitur utama:

• Dioptimalkan untuk perdagangan stablecoin.
• Biaya rendah dan slippage.
• Tata kelola melalui token CRV.

Menginginkan Keuangan

Menginginkan Keuangan adalah agregator hasil yang mengotomatiskan proses yield farming. Pengguna menyimpan aset mereka ke brankas Yearn, dan platform tersebut secara otomatis menginvestasikannya dalam strategi dengan hasil tertinggi di seluruh platform DeFi. Yearn menjadi populer karena kemampuannya menyederhanakan yield farming bagi pengguna yang mungkin tidak memiliki waktu atau keahlian untuk mengelola investasi mereka secara aktif.

Fitur utama:

• Strategi pertanian hasil otomatis.
• Mendukung beberapa protokol DeFi.
• Tata kelola melalui token YFI.

5. Memulai dengan DeFi

Setelah kita membahas konsep dasar dan platform terkemuka dalam keuangan terdesentralisasi (DeFi), sekarang saatnya membahas cara memulainya. Memasuki ruang DeFi memerlukan beberapa langkah dasar, termasuk menyiapkan dompet DeFi, memperoleh mata uang kripto pertama Anda, dan menggunakan bursa terdesentralisasi (DEX) untuk trade atau berinvestasi. Bagian ini akan memandu Anda melalui setiap proses ini.

5.1. Membuat Dompet DeFi

Langkah pertama untuk mengakses ekosistem DeFi adalah membuat dompet DeFi tanpa hak asuh. Jenis dompet ini memberi Anda kendali penuh atas kunci pribadi Anda, yang berarti Anda—dan hanya Anda—yang memiliki akses ke dana Anda.

Langkah-Langkah Membuat Dompet DeFi

1. Pilih penyedia dompet: Ada beberapa penyedia dompet DeFi, yang masing-masing menawarkan fitur yang berbeda. Bagi pemula, dompet yang mudah digunakan seperti MetaMask, Trust Wallet, atau Argent direkomendasikan. MetaMask, misalnya, adalah dompet berbasis browser yang juga menawarkan versi seluler, sedangkan Trust Wallet hanya tersedia untuk seluler.
2. Unduh dan instal dompet: Jika Anda menggunakan dompet peramban seperti MetaMask, kunjungi situs web resmi dan instal ekstensi peramban. Untuk dompet seluler seperti Trust Wallet atau Argent, unduh aplikasi dari toko aplikasi perangkat Anda (Google Play atau Apple App Store).
3. Buat dompet baru: Setelah aplikasi atau ekstensi dompet terpasang, Anda akan diminta untuk membuat dompet baru. Ikuti petunjuk untuk membuat dompet baru, dan Anda akan menerima frasa awal atau frasa pemulihan—serangkaian 12 hingga 24 kata acak. Frasa ini penting untuk memulihkan dompet Anda jika Anda kehilangan akses ke perangkat Anda.
4. Cadangkan frase benih Anda: Simpan frasa awal Anda dengan aman di lokasi offline. Jangan pernah membagikan frasa ini kepada siapa pun, karena ini akan memberikan akses penuh ke dana Anda. Hindari menyimpannya secara digital di perangkat Anda untuk mengurangi risiko peretasan.
5. Siapkan kata sandi atau login biometrik: Sebagian besar penyedia dompet memungkinkan Anda untuk mengatur kata sandi atau mengaktifkan autentikasi biometrik untuk keamanan tambahan.

Setelah dompet Anda disiapkan, Anda akan memiliki alamat publik yang dapat Anda gunakan untuk mengirim, menerima, atau berinteraksi dengan aset di platform DeFi.

5.2. Membeli Mata Uang Kripto Pertama Anda

Untuk berinteraksi dengan protokol DeFi, Anda memerlukan mata uang kripto, biasanya Ether (ETH) jika Anda menggunakan platform berbasis Ethereum. Ada dua cara utama untuk memperoleh mata uang kripto: membelinya dari bursa terpusat atau menggunakan layanan peer-to-peer (P2P).

Membeli Mata Uang Kripto dari Bursa Terpusat

1. Pilih bursa terpusat (CEX): Bursa terpusat yang populer seperti Coinbase, Binance, atau Kraken memungkinkan pengguna untuk membeli mata uang kripto menggunakan mata uang fiat (misalnya, USD, EUR, GBP). Bursa ini menawarkan antarmuka yang mudah digunakan dan dukungan untuk berbagai metode pembayaran, termasuk transfer bank, kartu kredit, dan PayPal.
2. Buat sebuah akun: Daftar akun di bursa dan selesaikan proses verifikasi KYC (Know Your Customer). Proses ini mungkin melibatkan pengiriman informasi pribadi seperti identitas dan bukti tempat tinggal.
3. Setor dana: Setelah akun Anda disiapkan dan diverifikasi, setorkan mata uang fiat ke bursa melalui metode pembayaran pilihan Anda.
4. Beli cryptocurrency: Arahkan ke bagian “Beli” di bursa dan pilih mata uang kripto yang ingin Anda beli (misalnya, ETH). Masukkan jumlah yang ingin Anda beli, tinjau detail transaksi, dan selesaikan pembelian.
5. Tarik mata uang kripto ke dompet DeFi Anda: Setelah membeli mata uang kripto Anda, tarik mata uang tersebut ke dompet DeFi non-penahanan Anda dengan memasukkan alamat publik dompet Anda. Langkah ini penting karena Anda memerlukan kontrol penuh atas aset Anda untuk berinteraksi dengan protokol DeFi, dan dana yang disimpan di bursa terpusat tidak terdesentralisasi.

Membeli Mata Uang Kripto Menggunakan Layanan Peer-to-Peer (P2P)

Alternatifnya, Anda dapat menggunakan layanan peer-to-peer (P2P) untuk membeli mata uang kripto langsung dari orang lain. Platform seperti LocalCryptos atau Binance P2P memungkinkan pengguna untuk membeli dan menjual mata uang kripto tanpa perantara.

1. Buat akun di platform P2P: Daftar ke platform P2P yang mendukung wilayah Anda dan mata uang kripto yang ingin Anda beli.
2. Pilih penjual: Telusuri daftar penjual yang tersedia dan pilih satu berdasarkan metode pembayaran, reputasi, dan harga.
3. Selesaikan transaksi: Mulai transaksi, dan platform akan menyimpan mata uang kripto hingga pembayaran dilakukan. Setelah Anda melakukan pembayaran kepada penjual, platform akan melepaskan mata uang kripto ke dompet Anda

5.3. Menggunakan DEX untuk Memperdagangkan Mata Uang Kripto

Setelah Anda memiliki mata uang kripto di dompet DeFi Anda, Anda dapat mulai berdagang di bursa terdesentralisasi (DEX). DEX memungkinkan Anda menukar satu mata uang kripto dengan mata uang kripto lainnya tanpa bergantung pada bursa terpusat. DEX yang paling populer meliputi Uniswap, SushiSwap, dan PancakeSwap.

Cara Menggunakan DEX

1. Hubungkan dompet Anda ke DEX: Kunjungi situs web resmi DEX (misalnya, Uniswap.org) dan klik "Hubungkan Dompet". Pilih penyedia dompet Anda (misalnya, MetaMask, Trust Wallet) dan setujui koneksinya. Langkah ini memungkinkan DEX berinteraksi dengan dompet Anda tanpa memberinya hak asuh atas aset Anda.
2. Pilih pasangan perdagangan:Setelah menghubungkan dompet Anda, pilih token yang Anda inginkan tradeMisalnya, jika Anda ingin trade ETH untuk DAI, pilih ETH sebagai token yang ingin Anda tukarkan dan DAI sebagai token yang ingin Anda terima.
3. Tinjau detail transaksi: Tinjau nilai tukar, potensi selisih (selisih antara harga yang diharapkan dan harga pelaksanaan), dan biaya. Jika rinciannya dapat diterima, lanjutkan untuk mengonfirmasi transaksi.
4. Menyetujui transaksi:Setelah Anda mengonfirmasi trade, dompet Anda akan meminta Anda untuk menyetujui transaksi. Anda juga perlu membayar biaya gas untuk menyelesaikan transaksi. trade, yang merupakan biaya yang dibayarkan kepada penambang untuk memproses transaksi Anda di blockchain.
5. Selesaikan pertukaran: Setelah menyetujui transaksi, DEX akan menjalankan pertukaran, dan token baru akan muncul di dompet Anda setelah transaksi dikonfirmasi di blockchain.

Manfaat Menggunakan DEX

• Desentralisasi: DEX beroperasi tanpa perantara, memberikan pengguna kendali penuh atas dana dan aset mereka.
• keadaan tanpa nama: DEX tidak memerlukan KYC, membuatnya lebih privat daripada bursa terpusat.
• Akses ke berbagai token: DEX sering kali mencantumkan lebih banyak jenis token, termasuk proyek yang lebih kecil atau yang sedang berkembang, yang mungkin tidak tersedia di bursa terpusat.

Risiko Penggunaan DEX

• Slippage dan likuiditas rendah:Pada pasangan perdagangan yang lebih kecil atau kurang populer, slippage dapat terjadi, di mana harga eksekusi berbeda dari harga yang dikutip pada saat trade.
• Biaya gas: Bergantung pada blockchain, biaya gas untuk transaksi bisa tinggi, terutama pada Ethereum selama periode kemacetan jaringan.

6. Konsep DeFi Lanjutan

Saat Anda semakin mengenal keuangan terdesentralisasi (DeFi), Anda akan menemukan mekanisme dan konsep yang lebih canggih yang dirancang untuk meningkatkan fungsionalitas ekosistem DeFi. Konsep-konsep canggih ini mencakup derivatif DeFi, tata kelola, dan asuransi—masing-masing menawarkan peluang dan manfaat baru bagi pengguna berpengalaman.

6.1. Derivatif DeFi: Opsi, Kontrak Berjangka, dan Swap

Derivatif DeFi adalah instrumen keuangan yang nilainya berasal dari aset dasar, seperti mata uang kripto atau token. Derivatif ini memungkinkan traders untuk berspekulasi mengenai nilai aset di masa depan, pagar terhadap risiko, atau terlibat dalam strategi keuangan yang lebih kompleks. Dalam DeFi, derivatif beroperasi tanpa lembaga terpusat, menggunakan kontrak pintar untuk mengotomatiskan perjanjian antar pihak.

Jenis-jenis Derivatif DeFi

1. Opsi
   • Definisi: Opsi adalah kontrak yang memberikan hak kepada pemegangnya, tetapi bukan kewajiban, untuk membeli (opsi beli) atau menjual (opsi jual) suatu aset pada harga tertentu dalam jangka waktu tertentu.
   • Cara kerjanya di DeFi: Platform DeFi seperti Opyn dan Hegic memungkinkan pengguna untuk membeli dan menjual opsi pada mata uang kripto. Dengan menggunakan kontrak pintar, platform ini memungkinkan pengguna untuk membuat dan trade opsi dengan cara yang terdesentralisasi, tanpa kepercayaan, tanpa memerlukan perantara.
   • Gunakan kasing: Opsi dapat digunakan untuk lindung nilai terhadap volatilitas harga atau berspekulasi tentang pergerakan harga. Misalnya, trader mungkin membeli opsi panggilan pada ETH jika mereka yakin harganya akan meningkat seiring waktu.
2. Futures
   • Definisi:Kontrak berjangka adalah perjanjian untuk membeli atau menjual aset pada harga yang telah ditentukan sebelumnya pada titik tertentu di masa mendatang.
   • Cara kerjanya di DeFi: Platform seperti dYdX dan Perpetual Protocol menawarkan perdagangan berjangka yang terdesentralisasi. Pengguna dapat mengambil posisi long atau short pada mata uang kripto menggunakan kontrak pintar, tanpa memerlukan bursa terpusat.
   • Gunakan kasing: Kontrak berjangka memungkinkan pengguna untuk melakukan lindung nilai atau berspekulasi terhadap pergerakan harga aset. Misalnya, trader mengharapkan penurunan harga ETH mungkin mengambil posisi short dalam kontrak berjangka ETH.
3. swap
   • Definisi: Swap adalah kontrak di mana dua pihak sepakat untuk menukar satu set kewajiban keuangan dengan yang lain, biasanya melibatkan pertukaran arus kas atau aset.
   • Cara kerjanya di DeFi: Dalam DeFi, swap sering digunakan untuk swap suku bunga atau swap token. Platform seperti Synthetix dan UMA menyediakan swap terdesentralisasi yang memungkinkan pengguna untuk menukar satu aset sintetis dengan aset sintetis lainnya, atau menukar suku bunga variabel dengan suku bunga tetap.
   • Gunakan kasing: Swap digunakan untuk mengelola risiko atau mengakses berbagai eksposur aset tanpa memiliki aset dasar secara langsung.

Manfaat dan Risiko Derivatif DeFi

1. manfaat:
   • Akses ke strategi keuangan tingkat lanjut:Derivatif menyediakan traders dengan alat untuk melindungi diri dari risiko pasar atau berspekulasi pada pergerakan harga.
   • Desentralisasi: Tidak seperti derivatif tradisional, derivatif DeFi beroperasi tanpa perantara, memastikan transparansi dan mengurangi risiko rekanan.
2. Risiko:
   • Kompleksitas: Derivatif pada dasarnya rumit, dan pengguna harus sepenuhnya memahami kontrak sebelum berpartisipasi.
   • Manfaatkan risiko: Banyak produk derivatif, seperti futures, melibatkan leverage, yang dapat memperbesar keuntungan dan kerugian.
   • Risiko kontrak pintar:Seperti semua produk DeFi, kontrak pintar yang mendukung derivatif rentan terhadap kesalahan pengkodean atau eksploitasi.

6.2 Tata Kelola DeFi: Cara Berpartisipasi dalam Pengambilan Keputusan

Tata kelola terdesentralisasi merupakan salah satu prinsip utama DeFi, yang memungkinkan pengguna memengaruhi arah protokol dan platform dengan memegang token tata kelola. Token ini memberi pemegang hak suara, yang memungkinkan mereka mengusulkan dan memberikan suara pada perubahan protokol, seperti peningkatan, struktur biaya, atau fitur baru.

Cara Kerja Tata Kelola DeFi

1. Token tata kelola: Platform DeFi sering menerbitkan token tata kelola, yang berfungsi sebagai alat utama untuk pemungutan suara. Misalnya, token UNI untuk Uniswap atau token COMP untuk Compound memberi pemegangnya kewenangan untuk berpartisipasi dalam tata kelola protokol.
2. Proposal: Setiap pemegang token dapat mengajukan proposal untuk perubahan atau perbaikan protokol. Proposal biasanya melalui proses formal yang mencakup diskusi dalam komunitas, pemungutan suara, dan implementasi jika disetujui.
3. Pemungutan suara: Token tata kelola mewakili hak suara. Semakin banyak token yang dimiliki pengguna, semakin besar pengaruhnya terhadap pengambilan keputusan. Hak suara dapat berupa persetujuan atas peningkatan teknis hingga penentuan alokasi dana kas negara.
4. Delegasi: Pengguna yang tidak ingin memberikan suara secara langsung dapat mendelegasikan hak suara mereka kepada pihak tepercaya lainnya. Hal ini memungkinkan anggota komunitas yang aktif untuk mewakili mereka yang mungkin tidak ingin berpartisipasi dalam setiap pemungutan suara.

Manfaat dan Kekurangan Tata Kelola DeFi

1. manfaat:
   • Pengambilan keputusan yang terdesentralisasi: Token tata kelola mendesentralisasikan kontrol, yang memungkinkan komunitas ikut berperan dalam masa depan protokol.
   • Transparansi: Keputusan tata kelola biasanya dilakukan secara terbuka, dengan diskusi dan pemungutan suara yang dilakukan pada platform publik, guna memastikan transparansi.
2. Kerugian:
   • Konsentrasi kekuasaan: Pemegang token dalam jumlah besar (sering disebut paus) dapat memiliki pengaruh yang sangat besar terhadap keputusan tata kelola, sehingga menimbulkan kekhawatiran mengenai sentralisasi kekuasaan.
   • Apatisme pemilih: Banyak pemegang token mungkin memilih untuk tidak berpartisipasi dalam tata kelola, yang menyebabkan keputusan dibuat oleh sekelompok kecil pemilih aktif.

6.3. Asuransi DeFi: Melindungi Aset Anda dari Risiko

Asuransi DeFi muncul sebagai solusi untuk melindungi pengguna dari risiko yang terkait dengan penggunaan platform terdesentralisasi, seperti bug kontrak pintar, peretasan, atau kegagalan protokol. Meskipun DeFi menawarkan banyak manfaat, ia juga menghadirkan risiko unik yang tidak dihadapi sistem keuangan tradisional. Platform asuransi DeFi membantu mengurangi risiko ini dengan menyediakan perlindungan atas kerugian yang tidak terduga.

Cara Kerja Asuransi DeFi

1. Kumpulan asuransi: Pengguna menyumbangkan dana ke kumpulan asuransi, dan sebagai imbalannya, mereka menerima token atau premi asuransi. Kumpulan ini digunakan untuk memberi kompensasi kepada pengguna yang menderita kerugian karena risiko tertentu, seperti kegagalan kontrak pintar atau peretasan bursa.
2. Jenis cakupan:
   • Kegagalan kontrak pintar:Beberapa polis menanggung kerugian yang terjadi karena bug atau eksploitasi kontrak pintar.
   • Pertukaran hacks: Polis asuransi tertentu memberikan perlindungan jika bursa terdesentralisasi atau terpusat diretas.
   • Depegging stablecoin: Dalam kasus di mana stablecoin (seperti DAI atau USDC) kehilangan patokannya terhadap dolar AS, asuransi dapat menanggung kerugiannya.
3. Proses klaim: Saat terjadi kerugian, pengguna yang terdampak dapat mengajukan klaim melalui protokol asuransi. Sistem tata kelola platform atau kontrak pintar akan menilai klaim tersebut, dan jika dianggap sah, penggugat akan menerima kompensasi dari kumpulan asuransi.

Platform Asuransi DeFi Populer

• Reksa Nexus: Salah satu platform asuransi DeFi yang paling mapan, Nexus Mutual menyediakan perlindungan terhadap kegagalan kontrak pintar. Pengguna dapat membeli perlindungan dan menjadi anggota dengan memegang token NXM, yang juga memberikan hak tata kelola.
• Protokol Sampul: Cover Protocol memungkinkan pengguna untuk membeli perlindungan untuk protokol DeFi tertentu, menawarkan solusi terdesentralisasi untuk mengasuransikan terhadap peretasan atau bug kontrak pintar.
• Asuransi: Platform asuransi DeFi multi-rantai, InsurAce menawarkan perlindungan untuk berbagai risiko, termasuk kegagalan protokol, depegging stablecoin, dan banyak lagi. Platform ini beroperasi di berbagai jaringan blockchain, termasuk Ethereum dan Binance Smart Chain.

Manfaat dan Risiko Asuransi DeFi

1. manfaat:
   • Perlindungan dari risiko besarAsuransi DeFi menyediakan jaring pengaman bagi pengguna yang ingin melindungi dana mereka dari potensi kerugian yang disebabkan oleh kerentanan kontrak pintar atau peretasan bursa.
   • Terdesentralisasi dan digerakkan oleh komunitas: Tidak seperti asuransi tradisional, platform asuransi DeFi dimiliki dan diatur oleh komunitas, yang memberikan pengguna kendali atas polis dan proses klaim.
2. Risiko:
   • Batasan cakupan:Asuransi DeFi biasanya hanya menanggung risiko tertentu, dan pengguna harus membaca ketentuan polis dengan saksama untuk memastikan mereka terlindungi sepenuhnya.
   • Penolakan klaim: Dalam beberapa kasus, klaim dapat ditolak jika tidak memenuhi kriteria platform, sehingga pengguna tidak memperoleh kompensasi.

7. Keamanan dan Manajemen Risiko

Meskipun DeFi menawarkan solusi keuangan yang inovatif, namun juga menimbulkan risiko signifikan yang perlu dikelola oleh pengguna. Memahami risiko umum penipuan, praktik terbaik untuk menjaga keamanan dana Anda, dan risiko yang terkait dengan DeFi akan membantu pengguna menjelajahi ekosistem dengan aman. Bagian ini membahas beberapa tantangan keamanan paling menonjol dalam DeFi dan cara mengatasinya.

7.1. Penipuan dan Peretasan Umum DeFi

Ekosistem DeFi yang terdesentralisasi dan terbuka untuk semua orang rentan terhadap berbagai penipuan dan peretasan. Berikut ini beberapa ancaman paling umum yang dihadapi pengguna:

Serangan Phishing

Serangan phishing melibatkan penipu yang mencoba mencuri kunci pribadi atau kredensial dompet dengan menyamar sebagai platform atau dompet DeFi yang sah. Penyerang dapat membuat situs web, aplikasi, atau akun media sosial palsu yang sangat mirip dengan yang asli, mengelabui pengguna agar memasukkan informasi sensitif.

Contoh: Pengguna mungkin menerima email atau tautan palsu yang menyerupai platform DeFi, yang meminta mereka memasukkan kunci pribadi atau frasa awal. Setelah penipu memperoleh akses ke detail ini, mereka dapat mengambil kendali penuh atas dana pengguna.

Permadani Menarik

Rug pull terjadi ketika pengembang membuat token atau proyek, menarik pengguna untuk menyediakan likuiditas atau berinvestasi di dalamnya, lalu tiba-tiba menarik semua likuiditas, sehingga pengguna hanya memiliki token yang tidak berharga. Jenis penarikan ini penipuan telah umum khususnya dalam proyek pertanian hasil panen.

Contoh:Suatu proyek mungkin mengiklankan keuntungan yang sangat tinggi untuk menarik pengguna, tetapi setelah likuiditas yang cukup tersedia, pengembang menghilang dengan membawa dana tersebut, sehingga investor mengalami kerugian.

Eksploitasi Kontrak Cerdas

Karena protokol DeFi bergantung pada kontrak pintar, setiap kerentanan dalam kode kontrak dapat dieksploitasi oleh peretas. Setelah kerentanan ditemukan, penyerang dapat memanipulasi kontrak untuk menguras dana atau mengakses area protokol yang dibatasi.

ContohPeretasan protokol bZx 2020 melibatkan penyerang yang mengeksploitasi celah dalam kontrak pintar protokol, yang memungkinkan mereka meminjam dan mencuri kripto senilai jutaan dolar tanpa memberikan jaminan yang memadai.

Skema Pump-and-Dump

Dalam skema pump-and-dump, harga token baru dinaikkan secara artifisial oleh investor besar (seringkali orang dalam proyek), yang kemudian menjual kepemilikan mereka saat harga puncak, sehingga meninggalkan investor ritel dengan token yang terdepresiasi.

Contoh: Suatu proyek dapat meluncurkan token, mempromosikannya melalui media sosial, dan menarik banyak pembeli. Begitu harga mencapai titik tertentu, orang dalam menjual aset mereka, menyebabkan harga jatuh dan meninggalkan orang lain dengan token yang tidak berharga.

7.2. Praktik Terbaik untuk Menjaga Keamanan Dana Anda

Untuk melindungi diri Anda dari penipuan dan peretasan, penting untuk mengikuti praktik keamanan terbaik saat berinteraksi dengan platform DeFi.

Gunakan Dompet dan Platform yang Terpercaya

Gunakan hanya dompet dan platform yang terkenal dan bereputasi baik yang telah menjalani audit keamanan. Platform seperti MetaMask, Trust Wallet, dan dompet perangkat keras seperti Ledger atau Trezor banyak digunakan dan memiliki reputasi yang baik dalam hal keamanan.

jenis: Verifikasi URL platform, dan hindari mengklik tautan mencurigakan di email atau media sosial untuk mencegah serangan phishing.

Aktifkan Otentikasi Dua Faktor (2FA)

Jika memungkinkan, aktifkan autentikasi dua faktor (2FA) untuk menambahkan lapisan keamanan ekstra. Meskipun sebagian besar dompet DeFi non-kustodian tidak mendukung 2FA, platform atau layanan terpusat yang memungkinkan 2FA harus mengaktifkannya.

Perbarui Perangkat Lunak dan Firmware Secara Berkala

Pastikan perangkat lunak dompet, ekstensi peramban, dan dompet perangkat keras apa pun diperbarui secara berkala ke versi terbaru. Pembaruan keamanan sering kali menambal kerentanan, sehingga dana Anda tidak mudah terkena ancaman baru.

Amankan Kunci Pribadi dan Frase Benih Anda

Kunci pribadi dan frasa awal Anda adalah bagian paling sensitif dari dompet DeFi Anda. Jangan pernah membagikannya kepada siapa pun, dan simpan secara offline di lokasi yang aman. Pertimbangkan untuk menggunakan beberapa metode cadangan, seperti menulis frasa awal Anda di atas kertas dan menyimpannya di brankas.

jenis: Hindari menyimpan frasa awal Anda secara digital (misalnya, di penyimpanan awan atau di ponsel Anda), karena penyimpanan ini dapat dibobol oleh peretas.

Gunakan Dompet Perangkat Keras untuk Saldo Besar

Dompet perangkat keras, seperti Ledger dan Trezor, dianggap sebagai cara paling aman untuk menyimpan mata uang kripto, karena dompet tersebut tetap offline saat tidak digunakan. Bagi pengguna yang menyimpan mata uang kripto dalam jumlah besar, penggunaan dompet perangkat keras sangat penting untuk menghindari risiko online seperti serangan phishing atau malware.

7.3. Memahami Risiko Terkait DeFi

Selain penipuan dan peretasan, DeFi juga memiliki risiko bawaan yang harus dipahami pengguna. Meskipun desentralisasi menawarkan manfaat, namun juga menimbulkan tantangan, terutama dalam hal tanggung jawab dan risiko.

Risiko Kontrak Cerdas

Landasan DeFi adalah penggunaan kontrak pintar, yang mengotomatiskan transaksi tanpa memerlukan perantara. Namun, kontrak pintar hanya seaman kodenya. Bug atau kerentanan dalam kode dapat menyebabkan hilangnya dana, dan setelah diterapkan, kontrak pintar biasanya tidak dapat diubah, artinya kontrak tersebut tidak dapat diperbaiki atau diubah dengan mudah.

Peringanan: Gunakan platform yang telah menjalani audit keamanan menyeluruh oleh firma pihak ketiga tepercaya dan memiliki riwayat keamanan.

Volatilitas Pasar

Mata uang kripto pada dasarnya bersifat fluktuatif, dan DeFi tidak terkecuali. Kondisi pasar dapat berubah dengan cepat, yang memengaruhi nilai token dan agunan yang diberikan untuk pinjaman. Pengguna dapat menghadapi likuidasi jika nilai agunan mereka turun di bawah ambang batas yang disyaratkan, yang menyebabkan potensi kerugian.

Peringanan: Tetap terinformasi tentang kondisi pasar, terutama jika Anda menggunakan platform pinjaman atau peminjaman DeFi yang memerlukan agunan. Pertimbangkan untuk menggunakan stablecoin guna meminimalkan paparan terhadap volatilitas.

Kerugian yang Tidak Kekal

Kerugian tidak permanen terjadi ketika pengguna menyediakan likuiditas ke kumpulan likuiditas di bursa terdesentralisasi (DEX), dan nilai token dalam kumpulan tersebut berbeda secara signifikan. Hal ini terjadi karena pembuat pasar otomatis (AMM) menyesuaikan rasio token dalam kumpulan untuk menyeimbangkan penawaran dan permintaan, yang menyebabkan nilai kepemilikan penyedia likuiditas menurun relatif terhadap sekadar memegang token.

Peringanan: Gunakan kalkulator kerugian tidak permanen sebelum menyediakan likuiditas untuk memperkirakan potensi risiko. Kumpulan likuiditas dengan stablecoin atau token dengan volatilitas yang lebih rendah sering kali memiliki kerugian tidak permanen yang lebih rendah.

Risiko Tata Kelola

Platform DeFi sering kali diatur oleh pemegang token melalui mekanisme tata kelola yang terdesentralisasi. Akan tetapi, sistem tata kelola ini rentan terhadap pemusatan kekuatan suara di tangan beberapa pemegang token besar (sering disebut sebagai paus), yang mengarah pada keputusan yang mungkin tidak menguntungkan masyarakat luas.

Peringanan: Berpartisipasilah dalam tata kelola dan ketahuilah bagaimana token tata kelola didistribusikan dalam suatu platform. Hindari platform dengan sentralisasi token tata kelola yang tinggi.

Risiko Regulasi

DeFi berada dalam area abu-abu regulasi, karena pemerintah dan regulator di seluruh dunia masih dalam proses menentukan cara mengatur layanan keuangan terdesentralisasi. Tindakan keras regulasi dapat memengaruhi platform DeFi, terutama jika dianggap memfasilitasi aktivitas ilegal atau beroperasi di luar kerangka hukum.

Peringanan: Tetap terinformasi tentang perkembangan regulasi di wilayah hukum Anda. Menggunakan platform terdesentralisasi yang mematuhi kerangka hukum dapat membantu mengurangi beberapa risiko ini.

Kesimpulan

Decentralized Finance (DeFi) telah merevolusi lanskap keuangan dengan menawarkan alternatif yang terdesentralisasi, transparan, dan inklusif terhadap sistem keuangan tradisional. Hal ini memungkinkan pengguna untuk trade, meminjamkan, meminjam, dan mendapatkan imbalan tanpa bergantung pada perantara seperti bank atau brokers. Sepanjang artikel ini, kami telah mengeksplorasi elemen-elemen mendasar DeFi, mulai dari memahami dompet dan token hingga menggunakan bursa terdesentralisasi dan berpartisipasi dalam aktivitas keuangan tingkat lanjut seperti derivatif dan tata kelola.

Ekosistem DeFi menyediakan banyak manfaat, termasuk keamanan yang lebih baik, biaya yang lebih rendah, dan aksesibilitas global. Namun, manfaat ini disertai dengan risiko, termasuk kerentanan kontrak pintar, volatilitas pasar, dan ancaman keamanan seperti phishing dan rug pull. Untuk menavigasi ruang yang sedang berkembang ini dengan aman, pengguna harus memprioritaskan keamanan dengan menjaga kunci pribadi mereka, menggunakan platform yang bereputasi baik, dan tetap mendapatkan informasi tentang potensi risiko.

Seiring dengan terus berkembangnya DeFi, kita dapat mengharapkan inovasi dan peluang baru, tetapi pengguna juga harus tetap waspada dan mendapatkan informasi. Baik Anda seorang pemula yang sedang menyiapkan dompet pertama atau pengguna berpengalaman yang sedang menjajaki yield farming, staking, atau tata kelola DeFi, ekosistem keuangan terdesentralisasi menawarkan sesuatu untuk semua orang.

DeFi mewakili masa depan keuangan, menawarkan kedaulatan finansial, inklusivitas, dan inovasi dengan cara yang tidak dapat dilakukan oleh sistem tradisional. Dengan memahami dasar-dasarnya dan tetap mendapatkan informasi, pengguna dapat berpartisipasi penuh dalam ruang yang dinamis dan berkembang ini.